Geode Capital Management

entreprise américaine de gestion d'actifs

Geode Capital Management
logo de Geode Capital Management
illustration de Geode Capital Management
Quartiers généraux au 100 Summer Street (Boston).

Création Voir et modifier les données sur Wikidata
Siège social 100 Summer Street (en), BostonVoir et modifier les données sur Wikidata
Drapeau des États-Unis États-Unis
Produits Gestion d'actifsVoir et modifier les données sur Wikidata
Effectif 140 ()[1],[2]Voir et modifier les données sur Wikidata
Site web www.geodecapital.comVoir et modifier les données sur Wikidata
Actifs sous gestion 1 000 000 000 000 de dollars américains ()[3]Voir et modifier les données sur Wikidata

Geode Capital Management, LLC (ou Geode) est une société américaine de placement financiers basée à Boston, dans le Massachusetts .

HistoireModifier

Geode est initialement créée par Fidelity Investments en 2001 pour gérer des et créer de nouvelles stratégies de gestion d'actions. En 2003, Geode deviens une entreprise indépendante[4]. La principale raison est le conflit potentiel des actions de vente à découvert de Geode détenues par les fonds communs de placement de Fidelity[5].

Malgré la séparation de Fidelity, elle est toujours située près du siège social de Fidelity sur Summer Street à Boston.

En 2020, compte environ 720 milliards de dollars d'actifs sous gestion et environ 140 employés[6],[7].

En , l'entreprise est présentée dans le Wall Street Journal comme « l'arme secrète » de Fidelity[6],[7].

Au cours du même mois, la société met fin à son activité de fonds spéculatifs à la suite de pertes importantes sur des produits dérivés[8].

Début 2022, Geode dépasse le billion de dollars d'actifs sous gestion[9].

ActivitésModifier

Geode agit principalement comme gestionnaire (en tant que sous-conseiller) de fonds enregistrés (en particulier des fonds indiciels) par le biais de Fidelity Investments et des sociétés affiliées National Financial Services et Fidelity Brokerage Services. Par le biais de la Fidelity Automated Managed Platform, Geode fournit des conseils de placement et des services d'investissement.

Geode gère également des actifs pour des investisseurs institutionnels particuliers, tel que les entreprises, les sociétés d'investissement, les fonds de pension, les fonds souverains, les entités gouvernementales et les organisations caritatives. Il compte également parmi ses clients les résidents américains.

Geode investit dans les actions publiques et les marchés alternatifs, en se concentrant principalement sur les actions à forte croissance et les valeurs des petites et grandes capitalisations boursières.

L'entreprise appartient majoritairement à ses employés et à ses administrateurs. La plupart des employés sont des ingénieurs formés en mathématiques ou en informatique[6],[7].

Stratégies d'investissementModifier

Geode déclare qu'elle utilise, d'une part, une approche systémique et d'autre part, une approche basée sur la gestion des risques[10].

RéférencesModifier

  1. « https://www.wsj.com/articles/fidelity-holds-secret-weapon-to-take-on-robinhood-and-vanguard-11612953181 »
  2. « https://news.futunn.com/en/post/8784139?src=3&report_type=stock&report_id=16671174&seo_redirect=1&level=1&data_ticket=1613744691135052 »
  3. « https://www.ft.com/content/2e66a7b1-79ad-4403-a982-9c85298efbde »
  4. (en) « Fidelity Splits Off Geode Capital as Separate Manager (Update1) » [archive du ],
  5. (en) Hechinger, « Fidelity Spins Off Geode Unit; Could Allay Fears of Conflict », Wall Street Journal,
  6. a b et c (en) Baer, « Fidelity Holds Secret Weapon to Take On Robinhood and Vanguard », Wall Street Journal,
  7. a b et c (en) « Fidelity Holds Secret Weapon to Take On Robinhood and Vanguard », news.futunn.com
  8. Justin Baer, « Geode, Fidelity's Index-Fund Manager, Closes Hedge-Fund Business After Derivatives Bets Implode », Wall Street Journal,‎ (lire en ligne, consulté le )
  9. « Fidelity’s index fund business Geode hits $1tn in assets », Financial Time,‎ (lire en ligne, consulté le )
  10. « Systematic and Risk-Managed | Geode Capital », www.geodecapital.com (consulté le )